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Markov机制转换模型在黄金价格波动中的研究 被引量:2

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摘要 黄金作为一种资产和衡量商品价值的工具,其价格波动对整个市场的影响十分巨大。实证研究的结果表明:黄金价格的波动可以分为上涨和下跌两个状态,二者之间存在不同的转换概率。通过模型的比较显示,用马尔科夫机制转换模型刻画国际现货黄金价格波动特征要优于一般的线性自回归模型。
出处 《山西财经大学学报》 CSSCI 北大核心 2011年第S3期66-67,共2页 Journal of Shanxi University of Finance and Economics
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